Den nye standarden er forventet å ha innvirkning på hvordan mange selskaper bokfører og rapporterer inntekter etter IFRS. Likevel inneholder den endelige standarden som nevnt noe mer moderate endringer sammenlignet med det opprinnelige forslaget. Effekten forventes å variere mellom ulike bransjer og sannsynligvis også mellom selskap i samme bransje. Da inntektsføringsområdet tidligere ikke har vært like regulert, har dette ført til ulikheter og varierende praksis.
Sentralt i IFRS 15 er, som tidligere nevnt, femstegsmodellen for identifisering og inntektsføring. Det er i større grad enn tidligere krav til ledelsens vurdering av fremdrift og identifisering av om kontroll har gått over til klienten eller ikke.
Utforming av kontrakter og innholdet i disse kan derfor bli enda viktigere i den nye standarden.
2.2 Problemstilling
Vi ønsker å gjøre et dypdykk i hva som vil bli virkningene av den nye standarden kontra dagens regelverk, med fokus på anleggskontrakter. Den regnskapsmessige behandlingen av anleggskontrakter byr på flere kompliserte ledelsesvurderinger ved identifisering av leveringsforpliktelser, kontrolloverføring, fremdriftsmåling, fastsettelse av vederlag og behandling av kontraktsmodifikasjoner for å nevne noe. Dette gjør anleggskontrakter både interessant og komplisert å ta for seg ved en analyse av kommende effekter av IFRS 15. Inntektsføring av anleggskontrakter er også et av områdene som forventes å bli påvirket av innføringen av IFRS 15.
Det vil i den forbindelse være nødvendig for virksomheter som arbeider med anleggskontrakter å gjennomgå vilkårene i kontraktene siden dette kan påvirke
8
hvordan kontraktene skal inntektsføres etter ny standard. Anleggskontrakter er videre omtalt under kapittel 4. Der tar vi for oss noen av de regnskapsmessige utfordringene, og definerer hva som omfattes av begrepet «anleggskontrakter» i denne oppgaven.
I denne oppgaven ønsker vi å opparbeide oss en bedre forståelse for IFRS 15 ved å drøfte og gjøre grundige undersøkelser for å kunne besvare vår problemstilling.
Som et resultat av dette er vår endelige problemstilling:
«IFRS 15 Inntekt fra kundekontrakter: Endringer i regnskapsføringen
av anleggskontrakter»
Vi vil først gjennomgå femstegsmodellen for inntektsføring, som er kjernen i IFRS 15. Ettersom standarden er omfattende, og det er mange aspekter som vil påvirkes av den nye standarden, har vi valgt å begrense vår problemstilling noe.
Vi vil derfor spesielt ta for oss områder som vi anser som spesielt viktige for anleggskontrakter, og/eller områder der vi forventer at det kan komme vesentlige endringer. Følgende temaer har derfor fått størst fokus:
1. Kontraktsmodifikasjoner - Kapittel 7
2. Kriterier for inntektsføring over tid - Kapittel 8 3. Variable vederlag - Kapittel 9
4. Kontraktskostnader - Kapittel 10 5. Noteinformasjon – Kapittel 11
Nedenfor vil vi begrunne hvorfor vi har valgt nettopp disse fokusområdene.
2.2.1 Kontraktsmodifikasjoner
Anleggskontrakter er stadig gjenstand for modifisering, mye på grunn av at det ofte dreier seg om svært omfattende kontrakter. Oppføring av store bygg, anlegg og andre konstruksjoner som er særskilt tilpasset til kunden strekker seg ofte over lang tid, og det kan forekomme nye ønsker fra kunden eller endrede krav til
9
utforming som gjør at det avtales modifikasjoner. Kontraktsmodifikasjoner er således mer aktuelt og vesentlig innenfor anleggskontrakter enn ved ordinært varesalg. På grunnlag av dette mener vi at det er interessant å se på eventuelle nye regler og endringer som vil komme for regnskapsføringen av
kontraktsmodifikasjoner.
2.2.2 Kriterier for inntektsføring over tid
IFRS 15 innfører tre kriterier, hvorav ett av disse må være oppfylt for at en virksomhet skal kunne innregne inntekt over tid. Disse kriteriene er svært sentrale i den nye standarden.
Da IFRIC 15 Avtaler om bygging av fast eiendom ble implementert i 2010 medførte dette store endringer for selskaper som arbeider med større
standardiserte boligprosjekter. Fortolkningen forårsaket at slike virksomheter gikk fra inntektsføring over tid, til å måtte inntektsføre slike prosjekter som et varesalg ved endelig overlevering av boligene til kunden. I forbindelse med
implementeringen av IFRS 15 ønsker vi derfor å se om den nye standarden kan medføre en endret inntektsføring av denne typen boligprosjekter igjen. Dette ser vi på som et av de mest spennende aspektene ved de nye kriteriene for
inntektsføring over tid som innføres ved IFRS 15 hva gjelder anleggskontrakter, og det kan se ut som at dette området potensielt vil bli gjenstand for størst endringer for nettopp anleggskontrakter.
2.2.3 Variable vederlag
Variable vederlag kan oppstå som en følge av blant annet insentiver og bonuser, rabatter, dagbøter eller andre prisreduksjoner. Dette er variabler som ofte
inkluderes i transaksjonsprisen og som er spesielt aktuelt ved større anleggskontrakter. Det vil i stor grad variere hvor mye av vederlaget i en anleggskontrakt som er variabelt, men IFRS 15 anser flere forhold som variable og har et større fokus på dette enn dagens standardverk. Dette er forhold som vi ser potensielt kan medføre endringer i inntektsføringen av variable vederlag, og som vi derfor har valgt å fokusere på.
10 2.2.4 Kontraktskostnader
Kontraktskostnader er kostnader som er direkte eller indirekte knyttet til produksjonen av eiendelen som skal leveres i anleggskontrakten. I denne oppgaven ønsker vi å se om det vil bli noen endring i hva som skal inngå i kontraktskostnader, samt om det er noen endrede vilkår for hvorvidt en kostnad skal balanseføres eller kostnadsføres umiddelbart. Ettersom IFRS 15 er mer veiledende enn dagens standard, vil vi undersøke om dette potensielt kan medføre endret bokføring av kontraktskostnader. Videre ønsker vi å se på om den nye standarden medfører endret rapportering av visse typer kostnader, og om dette kan få betydning for fremdriftsmåling i tilfeller der kontraktskostnader benyttes som måleparameter.
2.2.5 Noteinformasjon
For regnskapsbrukerne vil noteinformasjonen som avgis sammen med regnskapet kunne gi nødvendig utfyllende informasjon, for å skape en forståelse av hvilke forhold som ligger bak tallene. IFRS er allerede kjent for å ha forholdvis
omfattende krav til informasjon sammenlignet med norske regnskapsstandarder som benyttes for selskap som ikke er børsnoterte i Norge. Likevel utvides
notekravene ytterligere hva gjelder informasjon om kundekontrakter i IFRS 15. Vi ønsker derfor å ta for oss noteinformasjon som et eget punkt for å se på omfanget av disse utvidelsene for selskaper som arbeider med anleggskontrakter, da
fremskaffelse av slik informasjon ofte er av stor betydning.