Discussion paper
SAM 2 2008
ISSN: 0804-6824 FEBRUARY 2008
INSTITUTT FOR SAMFUNNSØKONOMI DEPARTMENT OF ECONOMICS
Hospital competition and quality with regulated prices
BY
KURT R. BREKKE, LUIGI SICILIANI, AND ODD RUNE STRAUME
This series consists of papers with limited circulation, intended to stimulate discussion.
!""#
$ % &
' % & & ( ) *
+ ( *
+ $ ) ) , &
* ) ' - - % *
. ) '
' , ' , )
/ 0 1 0 2
34 1 5 / !0 . 0 . #0 6
2 7 & )
)
& *
- )
8 & 4 4 ' 9 & 4
: ' ) 6"' 9*;" ; ' 9 4* / <
8 & 4 ' 1 & 4 ' = ) & > '
' > > " ;88' = 0 1 4 ? ' @"*@# A ' 41 B C8 ' = 4* /
! <
1 8 & 4 9.?4' = ) & D ' 1 A '
C "*";C ' ? 0 4 ' 9 E / F6; !;6 G" 6# 0 ,/ F6; !;6
G" 6#"0 4* / <
& 4 = D D *
- ) ' ) '
) ) ' *
) , : & D 1 (!"""+
E (!""6+ 5 ) ' A E (!""6+ 5
) ' D (!"" + 5 % !
. , ) *
( + ' ( +
) ' ( + ) , * ) $ '
5 ' % & & ( '
& +' ' ' % & &
( ' & +
. '
&
1 & )
& 6 E -
- % ) & &
: & &
' E &' ) ' * *
' ' )
( +
' ' D ( @@6+' 1 HH ( @@;+' A ) D (!"""+
(!""G' !""C+
! A (!""G+ & ) &
6E & ' (!""#+ $ &
& & &
!
' '
% ) & E
* & & '
$ & * & ) ' *
) ' ' * E &
( & + '
&
) 5 % * &
* E 7 ) & & )
(!+
& E & *
) & '
' ) , $ ' ' ( +
/ E
& ) 5 & & )
' & & ) $
'
& ,
E ' ,
7 ) & D , (!+ '
' ' )
(6+
E 5 & ) ) *
5 & E &
6
& ) & &
E & &
& 5 ' '
D 5 ' 5 ) &
& /
1 % / + & '
% 0 !+ ' &
E & %
) ' ' ' ' %
' (6+
%
$ & ' I & * , )
. * ' %
' ) '
E & & * ) E
& (& + )
( +
& )
(;+
(G+
(C+
4 ' ' & ( +*(C+ (6+
$ & ' I % *
' *
% ' )
' E
& & * ) 8 & *
& E & & )
(#+
)
(@+
( "+
( +
E * ) '
& J ) , &
;
4 ' ' & (#+*( + (6+
;
: &
& /
( !+
E & ) ) & ( *
+ & E )
E % & & &
' & ( & (C+ ( ++'
* 5 '
'
) ( & (G+ ( "++ $
) & 5 ' .& 5
) ' 5 & 5 *
'
) ' & 5 ) ' * ) '
' ) ) ) .& '
& %
( !+ ' J ' & )
. '
;E * '
5 & J ) , &
G
& ' )
& G
A ) & & ' % &
' *
) % &*
& / )
& * : 1 I '
% /
( 6+
E * ) ' &
, & E 5 )
( + = 5 * '
) & ' ' & J )
& ) C . ' '
' & 5 ) J '
& ' 9 '
) ' ) 5 J &
9 ' ) '
( 6+
' ) E &
) * &
G9 & ' ' & & ( +
' ) ( ) + 5
C9 ) 5 '
C
/
!
$ ) ) , ' )
E & '
& & ,
( ' + , ' 5
' ' , ) & '
& ) )
K L ' ' 9 ' ' ' ' !""G 2
3 & 4 M D ' ;' !"C-!!C
K!L ' ' 9 ' ' ' ' !""C A 3
& 4 ' !G' @- C"
K6L ' ' ' ' ' ' !""# 1
3 & ? 4 ' &
#
K L 1 ' ? ' HH ' 3 : ' @@; 1 H *
/ & I 4 3 ' G '
#!- @#
K;L A ' D ' !""G $
N E D ' B !' . G
KGL A ' A ' E ' ' !""6 1 ' '
) ' 6#' "6- !!
KCL A ) ' ' D ' A ' !""" 2 ) *
& / 3 &
4 ' @' "GC- "##
K#L ' 8 ' D 1 ' D ' !""" . & N 2
3 & 4 ' ;' ;CC-G ;
K@L D ' 1 : ' ' 3 ' @@6 2 ' & ' 3
& 4 ' ;#' ;6- C6
K "L D ' 8 ' O H ' 3 ' E H ' 3 ' !"" D '
* 7 ) ' 6G' " @- "6;
K L 9 ' ' !""6 ? ' * &
3 & . E 4 ' ;@' 6"!-6!!
K !L E ' : ' !""6 : / &
& % :98 3 & 4 ' 6 ' C#G-#
@
Norges
Handelshøyskole
Norwegian School of Economics and Business Administration
NHH
Helleveien 30 NO-5045 Bergen Norway
Tlf/Tel: +47 55 95 90 00 Faks/Fax: +47 55 95 91 00 [email protected] www.nhh.no