NYTT FRA KOMMUNALBANKEN

Økonomiforum Troms 2018

NYTT FRA KOMMUNALBANKEN

Marit Urmo Harstad Senior kundeansvarlig muh@kommunalbanken.no Tlf.: 21 50 20 57

Agenda

- Investeringer for fremtiden – GRØNN RENTE - Ny kommunelov:

-Handlingsregler -Minimumsavdrag

-Vesentlig finansiell risiko

- Finansiell kommunikasjon - Budsjettrenter

- KBN Finans

2

Vi skal sette kunden først i alt vi gjør.

Gjennom innsikt, finansiell kompetanse og digitale verktøy skal vi bidra til at våre kunder leverer best mulig velferd til innbyggerne.

For å sikre norske kommuner rimelig og effektiv finansiering må vi ha en sterk posisjon i norske og internasjonale kapitalmarkeder.

Vi skal ta et tydelig samfunnsansvar, synliggjøre den rollen vi har i den norske velferdsmodellen og være ledende på grønn finans.

4

Kommunenes klimarisiko

Er grønt dyrt?

Mer energieffektive bygg gir lavere

strømregning – betaler i dette tilfellet

ned merkostnaden på hhv. cirka 10

og cirka 11 år ved 1 kr/kWh.

Investeringskostnaden er bare halve bildet:

6

FDVU (45-50% av kostnaden)

Kapital (50-55% av kostnaden)

• Anskaffelses- og restkostnader (tomt, nybygg, ombygging, restkostnad)

• Forvaltningskostnader

• Drifts- og vedlikeholdskostnader

• Utskiftnings- og utviklingskostnader (investeringer)

• Forsyningskostnader

• Renholdskostnader

• Service-/ støttekostnader til kjernevirksomheten

• Leieinntekter

Modell: Multiconsult

• Verdier og inntekter (tomteverdi, restverdi,

salgsverdi)

«Massivtre var det mest miljøvennlige og økonomiske alternativet, men puster også langt bedre enn tradisjonelle byggematerialer.

Dette gir gode helseeffekter og et godt inneklima»

- Enhetsleder for pleie og omsorg i Frogn kommune, Ane Nordskar

Grønne lån gis til prosjekter innenfor …

8

…. hvor det er en tydelig klima- eller miljøambisjon med investeringen!

Hvordan søke om grønt lån?

Les mer på www.kommunalbanken.no/gronn Sjekk kriteriene for

den relevante prosjekttypen i kriteriedokumentet

Fyll ut

søknadsskjemaet for den aktuelle prosjektkategorien

Kommunalbanken behandler søknaden og gir tilbakemelding på om prosjektet kvalifiserer til grønt lån, innen tre virkedager.

Hovedpunkter i ny kommunelov (økonomibestemmelser)

10

• Tydeliggjøre

kommunens ansvar for å ivareta egen økonomi og handlingsrom på lang sikt

• Langsiktig økonomisk

bærekraft

Handlingsregler

• Lovpålagt å etablere finansielle måltall

• Bred støtte for dette i høringsrunden

• Måltallene må fastsettes ut fra den enkelte kommunes økonomiske situasjon

• Hva er gode finansielle måltall?

Måltall Niv å

Gjeldsgrad

Andel disposisjonsfond

Egenkapitalfinansiering

Netto driftsresultat

Minimumsavdrag

• Regnearkmodellen ut - Forenklet modell skal brukes

• Fortsatt porteføljesyn, ikke enkeltlån

• Avdrag skal betales, men ikke til hinder for avdragsfrie eller korte lån

• Mottatte avdrag på videreutlån kan brukes til å avdra hvilket som helst lån eller lånes ut på nytt «reutlån»

12

Minimumsavdrag

Minimumsavdrag = Sum avskrivinger × Rest lånegjeld

Sum bokført verdi varige driftsmidler

Leses ut fra regnskapet – sjekk nye forskrifter om levetid

Samlet lånegjeld, fratrukket lån til videreutlån, driftskreditt og likviditetslån

Leses ut fra regnskapet

Minimumsavdrag =

14

Anlegsmilder

Bokført verdi

Oppr levetid

Gjenv levetid

Vektet

levetid Årlig avskriving

Renseanlegg 56.000.000 40 32 14,3 1.750.000

Skole 30.000.000 30 15 3,6 2.000.000

Sykehjem 21.000.000 30 23 3,9 913.043

Rådhus 15.000.000 25 10 1,2 1.500.000

IT utstyr 3.000.000 5 2 0,048 1.500.000

125.000.000 23 7.663.043

Restgjeld 130.000.000

Regnearkmodellen:

Restgjeld

Vektet levetid= ^130′′

23 = 𝟓. 𝟔𝟒𝟎. 𝟒𝟎𝟑

Sum avskrivinger × Rest lånegjeld

Sum bokført verdi varige driftsmidler

7.663.403 ×130.000.000

125.000.000= 𝟕. 𝟗𝟔𝟗. 𝟓𝟔𝟓 Forenklet modell:

Vesentlig finansiell risiko

• Forbud mot å ta vesentlig finansiell risiko

• Når foreligger vesentlig finansiell risiko?

•Må vurderes ut fra kommunens økonomiske situasjon

• Sannsy nlighet x konsekvens

•Hovedsakelig knyttet til porteføljen, men kan også omfatte enkeltdisposisjoner

•En avtale som innebærer vesentlig finansiell risiko er ikke gyldig dersom kommunens motpart forstod eller burde forstått dette

• Konsekv enser?

• Garantivedtak

•Krav til vurdering av risiko og næringsformål

Les mer på: http://www.kommunalbanken.no/no/nyheter-presse/nyheter-og-pressemeldinger/2018/ny-kommunelov

I hvilken grad tror du følgende kan bidra til en mer forståelig finansrapportering?

16

Finansiell kommunikasjon - Finansrapport

• Hva betyr Finansrapporten egentlig for kommunen? Handlingsrom og

forutsigbarhet?

• Skriv et kort avsnitt

• Hva er det motsatte av Finansiell risiko?

Finansrapport

Lånevolum totalt 100

Rentesensitiv gjeld 80

Fastrente 40

Andel fastrente i % 50 % OK!

Rentebinding i snitt 3,8 år OK!

Flytende gjeld utsatt for renterisiko 40

Renterisiko i kr ved + 1 % 0,4

Budsjetterte rentekostander vs estimat 0,8 Løpetid og refinansieringsrisiko:

Gjeld til forfall neste 12 mnd 21

Andel av gjeld som forfaller neste 12 mnd 21 % Brudd! Maks 20 % Kapitalbinding i snitt

Transaksjoner siden sist.

Vis diagram på kapitalbinding, kommende refinansieringer.

Vis diagram på rentebining, der utløp av fastrentene fremkommer

Mye av gjelden dekkes av andre

18

• Ta hensyn til lån med rentekompensasjon og selvkost

• Økende andel likvide midler de siste årene

• Har endt opp med å sikre over 100% av netto renteeksponert gjeld

Eksempel: To kommuner med veldig forskjellig rente og kapitalbinding

Rentebindingstid 3,5 år, Kapitalbindingstid 13,4 år

Kan noen forklare diagrammet

?

Rentemarkedet

3 mnd renten til 2023

Om 1 år 1,51

Om 3 år 2,14 Om 2 år

1,88

Om 4 år 2,31

Om 5 år 2,41

FORSLAG BUDSJETTRENTER 2019-2022

22

ÅR

NB anslag styringsrente

NB anslag påslag i pengemarkedet

NB anslag 3 mnd Nibor

FRA Markedet,

(NIBOR 3 mnd)

Kommune margin-påslag

på Nibor

Budsjettert lånerente

2019 1,04 0,40 1,44 1,50 0,60 2,04

2020 1,49 0,40 1,89 1,81 0,60 2,49

2021 1,92 0,40 2,32 2,03 0,60 2,92

2022 X X X 2,24 0,60 2,84

Norges Bank-anslag hentet fra Pengepolitisk rapport 3/18

Dersom markedets forventninger benyttes blir budsjettrenta hhv 2019: 2,10%, 2020: 2,41%, 2021: 2,63% og 2022: 2,84%

Forslaget bruker Norges Bank i årene 2019 – 2021, men for 2022 er det brukt FRA

prisen

KBN FINANS

• KBN Finans + Husbanken = SANT

• «Topp 5» tips

KBN Finans «Topp 5»

1. Hvilken renteutvikling forventer markedet?

2. Hva er effekten av kommende låneopptak?

3. Hvordan ser min finansielle risiko ut?

4. Overholdes rammene i finansreglement?

5. Budsjettrapport og KBN Finansrapport

24

Nye datoer:

9. – 10. april

4. – 5- juni

Snasen - et digitalt læringsspill om lokaldemokrati

• http://www.ks.no/ks-ung/spill-og-opplevelser/snasen/